基于空间Probit面板模型的债务危机预警方法

被引：14

作者：

朱钧钧 ^{[1
,2
]}

谢识予 ^{[3
]}

许祥云 ^{[4
]}

机构：

[1] 上海交通大学高级金融学院

[2] 中国金融期货交易所

[3] 复旦大学经济学院

[4] 南京财经大学国际贸易学院

来源：

数量经济技术经济研究 | 2012年 / 29卷 / 10期

关键词：

债务危机; Probit面板模型; 空间计量模型; Gibbs取样;

D O I：

10.13653/j.cnki.jqte.2012.10.011

中图分类号：

F224 [经济数学方法]; F811.5 [内外债、对外借款];

学科分类号：

0701 ; 070104 ; 020203 ;

摘要：

主权债务危机在不同时期和不同国家一直呈现不同特性,如何处理危机的时期和地域异质性一直是该领域的研究热点。本文构建了空间Probit面板模型,将债务危机在各国之间的传染效应纳入预警模型之中,以拟合债务危机在地域上的相关性。并且,本文提出一种混合了Gibbs取样法和Griddy-Gibbs取样法的MCMC估计方法。定量研究中,本文以巴西、阿根廷、土耳其和尼日利亚为例说明该模型具有较好的预警效果。

引用

页码：100 / 114

页数：15

共 13 条

[1] 基于状态转换的货币危机预警模型——时变概率马尔可夫转换模型的Griddy-Gibbs取样法和应用 [J].