未找到相关数据
全球主要股市间信息溢出的变异性研究
被引：15
作者：
范奎
[1
]
赵秀娟
[2
]
汪寿阳
[3
]
机构：
[1] 交通银行总行金融市场部
[2] 北京邮电大学经济管理学院
[3] 中国科学院数学与系统科学研究院
来源：
基金：
中央高校基本科研业务费专项资金资助;
关键词：
股票市场;
Granger因果关系;
非线性;
信息溢出;
均值/风险溢出;
D O I：
暂无
中图分类号：
F224 [经济数学方法];
F831.51 [];
学科分类号：
0701 ;
070104 ;
020202 ;
摘要：
使用线性与非线性Granger因果关系检验对不同阶段的全球主要股市间(包括美国、英国、日本、香港以及中国大陆)均值(收益)以及波动(风险)溢出效应及其变异性特征进行实证分析.研究发现:股市间的均值和风险溢出具有非线性特征;全球股市信息与风险联动性、互动性不断加强,传导路径也更加复杂;中国大陆股票市场在开放度、信息传导效率以及国际影响力方面朝着良性方向发展.
引用
收藏
页码：87 / 97
页数：11
相关论文