随机分形与金融波动的市场机制

被引：28

作者：

樊智

张世英

机构：

[1] 天津大学管理学院,天津大学管理学院天津,天津

来源：

系统工程 | 2003年 / 01期

关键词：

金融市场有效性; 分形; 随机分形; 异方差; ARFIMA-GARCH;

D O I：

暂无

中图分类号：

F830 [金融、银行理论];

学科分类号：

020219 [财政学（含：税收学）];

摘要：

简要回顾有效市场理论并指出其缺陷 ,将随机分形和分数布朗运动引入金融波动的研究中 ,阐述随机分形市场的经济涵义和波动机制。指出金融波动的异方差性 ,将分数维时间序列建模和异方差建模相结合 ,提出 ARFIMA- GARCH模型 ,并给出实证研究。

引用

页码：38 / 42

页数：5

共 5 条

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