基于VAR方法的中国外汇储备风险结构分析

中国外汇储备近年来保持了高速的增长势头,截至2009年4月份中国的外汇储备量达到了20088.8亿美元[1]。如何有效的察觉,防范和控制巨大外汇储备风险成为了关注的焦点。文章将中国的外汇储备看成是一个由四种币种组成的资产组合,运用在险价值的方法分析中国外汇储备的风险内部结构。本文主要从边际在险价值、成分在险价值、增量在险价值三个角度分析并给出合理的建议。