广义双曲分布族及其在金融中的应用研究——参数估计、普通欧式期权定价和算法

被引：9

作者：

邹健

机构：

[1] 北京大学光华管理学院应用经济学系!北京

来源：

系统工程学报 | 2001年 / 03期

关键词：

广义双典分布族; 期权定价; 参数估计;

D O I：

暂无

中图分类号：

F830 [金融、银行理论];

学科分类号：

摘要：

在回顾了广义双曲分布 ,尤其是其具有良好卷积性质的正态逆高斯分布的特征后 ,使用期望折现方法对普通欧式看涨期权定价问题进行了研究 ,并利用调和分析中的积分逼近理论提出了普通欧式看涨期权的渐进解析表达式 .为了解决参数估计和解非线性方程 (组 )的问题 ,笔者提出将模拟退火算法和遗传算法混合 ,对于解决像包含 Bessel函数这样复杂、具有大量局部最优解的优化问题 ,具有很现实的意义 .对于解非线性方程(组 ) ,可以通过把问题转化为最小化误差函数 ,直接使用这种算法 .分析证明 ,这个算法可以在合理的时间内以任意精度逼近解 .

引用

页码：202 / 210

页数：9

共 4 条

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