新兴市场国家金融风险传染性研究

被引：22

作者：

靳玉英

周兵

机构：

[1] 上海财经大学国际工商管理学院

来源：

国际金融研究 | 2013年 / 05期

关键词：

金融压力; 风险传染; 系统性金融风险; 宏观审慎监管;

D O I：

暂无

中图分类号：

F831 [世界金融、银行];

学科分类号：

020202 ;

摘要：

本文选取12个新兴市场国家1997年至2009年的月度数据,运用金融压力指数和面板VAR模型研究主要金融领域风险的传染性及其对宏观审慎监管的政策含义。主要结论是:新兴市场国家各金融市场间普遍存在金融压力的传染性;金融压力的传染性突出体现在危机阶段,稳定期则不显著;外汇市场压力的溢出效应最普遍,银行系统压力的溢出效应最弱。最后,本文就主要研究结论对宏观审慎监管的政策含义进行了阐释。

引用

页码：49 / 62

页数：14

共 6 条

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