股票收益的非正态分布模型

被引：8

作者：

赵桂芹

曾振宇

机构：

[1] 上海财经大学经济学院,上海财经大学金融学院上海,上海

来源：

关键词：

股票收益; Laplace分布; 极大似然估计;

D O I：

暂无

中图分类号：

F830.9 [金融市场]; F224 [经济数学方法];

学科分类号：

1201 ; 020204 ; 0701 ; 070104 ;

摘要：

股票收益分布具有尖峰厚尾的特征,因此以往的关于股票收益的分布服从正态分布的论断存在缺陷。Laplace分布比正态分布能更准确地刻画股票收益分布;而且,日收益服从Laplace分布的股票,其周收益和月收益均服从Laplace分布。

引用

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