基于HP滤波法的证券指数波动的协同性实证检验

被引：13

作者：

吕超 ^{[1
]}

王清川 ^{[2
]}

机构：

[1] 西安交通大学管理学院

[2] 四川大学经济学院

来源：

统计与决策 | 2012年 / 07期

关键词：

HP滤波法; 证券指数; 指数波动性; 协同性考察;

D O I：

10.13546/j.cnki.tjyjc.2012.07.018

中图分类号：

F224 [经济数学方法]; F832.51 [];

学科分类号：

020104 [西方经济学];

摘要：

文章对我国的证券市场波动的周期性特征及中美两国证券市场波动的协同性进行了研究,首先得知我国证券市场波动存在显著的周期性,波长一般在6-8个月,其次通过HP滤波法比较得知,我国证券市场波动幅度严重偏大,是美国道琼斯指数波幅的3倍,而且通过滚动相关系数法得知我国证券市场与美国证券市场波动的相关系数越来越强,尤其是2001年底中国加入WTO以来,这说明我国证券市场与国际接轨的程度越来越高,受国际冲击的风险也越来越大。

引用

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页数：3

共 8 条

[1]

产业结构变化对中日韩经济周期协动性的影响 [J].