多元变结构门限GARCH模型的伪协同持续性研究

被引：14

作者：

李松臣 ^{[1
]}

张世英 ^{[2
]}

机构：

[1] 深圳大学数学与计算科学学院

[2] 天津大学管理学院

来源：

系统工程理论与实践 | 2007年 / 10期

关键词：

多元变结构门限GARCH模型; IGARCH模型; 伪持续性; 伪协同持续性;

D O I：

暂无

中图分类号：

F830.9 [金融市场]; F224 [经济数学方法];

学科分类号：

020104 [西方经济学]; 020219 [财政学（含：税收学）];

摘要：

首先在理论上证明了变结构GARCH模型与IGARCH模型的关系,从而给出了波动持续性产生的一个主要原因,其次基于变结构GARCH模型伪持续性的概念给出了多元变结构门限GARCH模型伪协同持续性的定义;最后应用深圳和上海两个股市的日数据进行实证研究,表明两个股市的波动都存在很强的持续性,且他们之间是伪协同持续的.

引用

页码：71 / 76+92 +92

页数：7

共 6 条

[1]

Structural breaks, incomplete information, and stock prices [J].