中国上市银行的系统性风险价值及溢出——基于CoVaR方法的实证分析

被引：15

作者：

郭卫东

机构：

[1] 北京师范大学经济与工商管理学院

来源：

北京工商大学学报(社会科学版) | 2013年 / 28卷 / 04期

关键词：

系统性风险; 在险价值; 条件风险价值; 风险溢出;

D O I：

10.16299/j.1009-6116.2013.04.001

中图分类号：

F832.3 [金融组织、银行]; F224 [经济数学方法];

学科分类号：

1201 ; 020204 ; 0701 ; 070104 ;

摘要：

采用当前度量银行机构系统性风险贡献测度的CoVaR方法,运用分位数回归技术,对中国14家上市银行的系统性风险价值和风险溢出价值进行了测算。实证结果表明:大银行的风险贡献系数大,负外部性就大;小银行的风险贡献系数小,负外部性就小;大银行的系统性风险价值较大,小银行的系统性风险价值较小。一般来说,规模大的银行的系统性风险溢出价值较大。中国银行、中国建设银行、中国工商银行和中国交通银行可以列为中国金融系统的重要性银行,应重点加强监管。

引用

页码：89 / 95+115 +115

页数：8

共 7 条

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