不确定环境下再装股票期权的稳健定价模型

被引：17

作者：

张慧 ^{[1
]}

陈晓兰 ^{[2
]}

聂秀山 ^{[3
]}

机构：

[1] 山东大学经济学院

[2] 山东财政学院统计与数理学院

[3] 山东财政学院计算机信息工程学院

来源：

中国管理科学 | 2008年 / 01期

关键词：

Knight不确定性; 再装股票期权; 稳健定价; BSDE;

D O I：

10.16381/j.cnki.issn1003-207x.2008.01.021

中图分类号：

F224 [经济数学方法]; F830.91 [证券市场];

学科分类号：

0701 ; 070104 ; 1201 ; 020204 ;

摘要：

研究具有Knight不确定性的金融市场,假定标的资产(股票)价格过程服从几何布朗运动,建立了再装股票期权在一个概率测度集合上的最大、最小定价模型。并借助于倒向随机微分方程(BSDE)以及偏微分方程(PDE)的重要理论完成了对模型的转化。最后利用随机过程的有关知识求出了该模型的显示表达式,并通过具体的数值分析揭示了Knight不确定性对再装股票期权定价的重要影响。

引用

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页数：7

共 5 条

[1] 股票价格遵循分数Ornstein-Uhlenback过程的期权定价模型 [J].